6 dec 2010: Tegenvallende Non-Farm Payrolls geeft boost aan Yen en grondstoffen; Dollar keldert

Publicatiedatum : 6 december 2010

De sessie van afgelopen week eindigde met teleurstellende cijfers van de US Non-Farm Payrolls, waarbij de payrolls in november slechts stegen met 43.000. Het resultaat daarvan was dat de Japanse yen en grondstoffen, zoals goud en ruwe olie, omhoog schoten. De US-dollar kelderde ondertussen ten opzichte van alle belangrijke valuta.

Economisch nieuws

USD - Dollar eindigt de week met een bearish trend
De US-dollar daalde afgelopen week ten opzichte van de meeste van haar grote tegenhangers. De dollar begon de handelssessie van afgelopen week met een stijgende trend, maar dinsdag draaide de trend om op een breed vlak. Als resultaat daarvan daalde de dollar meer dan 450 pips ten opzichte van de euro en meer dan 200 pips ten opzichte van de Japanse yen.
De bearishness van de dollar was een gevolg van tegenvallende economische cijfers vanuit de US, vooral over de arbeidsmarkt. De duidelijkste cijfers waren de Non-Farm Payrolls. De publicatie liet zien dat de loonlijsten in november stegen met 39.000, duidelijk beneden de verwachtingen van een 143.000 stijging. Bovendien steeg de werkloosheid naar 9,8 procent, het hoogste sinds april. Andere tegenvallende cijfers kwamen van de publicatie van het aantal aanvragen voor een werkloosheidsuitkering. Het rapport liet zien dat het aantal aanvragen voor een nieuwe werkloosheidsuitkering in de US, afgelopen week meer steeg dan werd voorspeld. De werkloosheid steeg met 26.000 naar 436.000 in de week die eindigde op 27 november en faalde daarmee om te voldoen aan de verwachtingen van 425.000 aanvragen. De teleurstellende cijfers over de werkgelegenheid deden de zorg groeien dat het economisch herstel in de US langer zou kunnen duren dan verwacht. Als gevolg daarvan verminderde de vraag naar de dollar.
Vooruitkijkend naar deze week wordt traders aangeraden om de belangrijkste publicaties te volgen van de economie van de US. Speciale aandacht gaat uit naar de wekelijkse Unemployment Claims, de Trade Balance en de Consumer Sentiment rapporten. Elk van deze publicaties zal waarschijnlijk veel beweging in de markt brengen.

EUR - Euro trekt verliezen recht voor het weekend
De euro begon de handelssessie van afgelopen week met scherpe dalingen ten opzichte van bijna alle grote valuta, maar wist tegen het weekend het grootste deel van deze verliezen goed te maken. De euro steeg ongeveer 450 pips ten opzichte van de US-dollar en de EUR/USD handelt opnieuw rond het 1.3400 level. De euro steeg ook ongeveer 150 pips ten opzichte van het Britse pond en meer dan 200 pips ten opzichte van de Japanse yen.
De euro liep haar verliezen de afgelopen week in na indicaties van een agressieve aankoop van obligaties door de Europese centrale bank (ECB). Bovendien vroeg ECB President Jean-Claude Trichet aan politieke leiders in de regio om zo ver mogelijk te gaan en zo effectief mogelijk te zijn. Hij voegde er aan toe dat de ECB aan banken zoveel geld zal aanbieden als nodig is in het eerstkomende kwartaal.
Vandaag zijn de Europese ministers van Financiën afgereisd naar Brussel, nu België argumenteert dat het bailoutfonds voor de regio groter zou moeten worden, om zo het overslaan van de staatscrisis te voorkomen. Europese ambtenaren zullen elkaar vandaag ontmoeten en hun gezamelijke verklaring zal waarschijnlijk een grote invloed hebben op de markt.
Voor de rest van de week wordt traders aangeraden om alle ontwikkelingen te volgen over de Europese schuldencrisis, daar dit waarschijnlijk het belangrijkste onderwerp blijft voor de nabije toekomst. Traders wordt verder aangeraden om de belangrijkste publicaties te volgen van de Duitse economie, zoals de rapporten over de industriële productie en de fabrieksorders.

JPY - Yen wordt sterker ten opzichte van de grote valuta, nadat tegenvallende cijfers over de werkelegenheid in de US de vraag naar safe-haven valuta opdrijven
De Japanse yen eindigde een beweeglijke handelsweek met een bullish trend. Vrijdag steeg de yen ongeveer 120 pips ten opzichte van de US-dollar en sloot de sessie van afgelopen week af met een totaal van 200 pips winst. De yen maakte ook ongeveer 100 pips winst ten opzichte van de euro en 150 pips winst ten opzichte van het Britse pond.
De yen steeg vrijdag, nadat rapporten lieten zien dat de werkloosheid in de US steeg naar 9,8 procent en daarmee niet kwam op de 9,6 procent die werd verwacht. Bovendien stegen de US payrolls in november met 39.000 en faalden daarmee om te voldoen aan de verwachtingen van een stijging van 143.000 werkenden. Dit heeft de zorg aangewakkerd dat de economie van de US wellicht niet zo snel herstelt als werd verwacht en dat had een boost ten gevolge voor de vraag naar safe-haven valuta, zoals de Japanse yen.
Deze week wordt traders aangeraden om de belangrijkste economische publicaties te volgen van de Japanse economie, vooral de Core Machinery Orders op dinsdag en de Final GDP op woensdag. Deze zullen waarschijnlijk een grote invloed hebben op de yen.

Ruwe Olie - Ruwe olie maakt run en handelt op hoogste punt in 2 jaar
Ruwe olie maakte tijdens de handel op vrijdag een run naar een recordhoogte in jaren en sloot daarmee een extreem bullish week af. Ruwe olie handelde bij $83,00 per vat toen de markt afgelopen week openede en tegen vrijdag was de olie gestegen naar $89,60 per vat. Daarmee markeerde het een hoogste punt in 25 maanden, sinds oktober 2008.
Ruwe olie steeg vrijdag als gevolg van de waardevermindering van de US dollar. De val van de dollar heeft de vraag naar dollar-gedomineerde grondstoffen sterk vergroot, zoals ruwe olie en goud. Goud steeg naar $1,415 per ounce en handelt bij een hoogste punt ooit. De dollar daalde vrijdag, nadat US-werkgevers minder banen konden toevoegen dan werd voorspeld in november en de werkloosheidscijfers onverwachts stegen.
Deze week wordt traders aangeraden om de belangrijkste economische publicaties te volgen vanuit de US en de eurozone. Deze zullen waarschijnlijk een duidelijk invloed hebben op handel in ruwe olie. Traders wordt verder aangeraden om het US-rapport te volgen over de voorraad ruwe olie, dat gepland staat voor woensdag. Dit rapport heeft de neiging om een directe invloed te hebben op de markt.

Technisch nieuws

EUR/USD
Het EUR/USD-pair steeg de afgelopen dagen 400 pips en handelt momenteel bij het 1.3350 level. Nu de Slow Stochastics echter een bearish cross vormen op de 4-hour chart zou er een bearish correctie kunnen komen. Short gaan met tighte stops zou vandaag de juiste strategie kunnen zijn.

GPB/USD
De cable heeft er de afgelopen week voor gezorgd dat het wat van haar verliezen goedmaakte en het pair handelt momenteel bij het 1.5740 level. Bovendien suggereert de MACD met een bullish cross op de daily chart dat de bullish beweging door zou kunnen zetten, met potentie om te reiken naar het 1.5820 level.

USD/JPY
Het pair piekte recent op het 84.30 level, maar bleef daarna sterk bullish. Op het moment geven zowel de Slow Stochastics en de MACD op de daily chart bearish indicaties en lijkt het er op dat er vandaag een nieuwe bearish beweging zou kunnen plaatsvinden. Vandaag zou short gaan de juiste keuze kunnen zijn.

USD/CHF
Het lijkt er op dat de bullish correctie van het pair voorbij is, nu de USD/CHF binnen enkele dagen meer dan 300 pips daalde en momenteel handelt bij het 0.9770 level. Het pair handelt momenteel bij duidelijk dieptepunten en nu alle oscillatoren op de daily chart omlaag wijzen zou het pair kunnen dalen naar het 0.9680 level.

De Joker

Goud
Goud maakte een run tijdens de gehele handelssessie van afgelopen week en vooral op vrijdag. Het handelt momenteel rond het $1,415 level en test een hoogste punt ooit op $1,424 per ounce. Nu zowel de MACD en de RSI op de daily chart omhoog wijzen, lijkt het er op dat goud vandaag tot een nieuwe recordhoogte zou kunnen stijgen. Dit zou voor forextraders een mooie gelegenheid kunnen zijn om in een erg populaire trend te stappen.

Bron: Forexyard